Когда не стоит вкладывать деньги в стартап?

Все мы хоть раз в жизни встречались с понятием «стартап». Но далеко не все знают, что это такое. Стартап — это недавно созданный проект, который только находится на стадии своего развития. Он основан на внедрении новых продуктов на рынке с целью их дальнейшей раскрутки и получения прибыли. Стартапы базируются на креативных инновационных идеях и, как правило, они опережают свое время.


Особенности стартапа. Как формируется прибыль инвесторов?

Стартапы обладают рядом особенностей. Самые характерные из них — это нехватка финансовых средств или же шаткое положение на рынке.

Чаще всего стартаперы — это молодые люди, не владеющие достаточным количеством средств для реализации своей идеи. Поэтому им нужны те, кто поверит в них и поможет реализовать задуманное. Вложить деньги в стартап — большой риск для инвесторов. Тут очень важно тщательнейшим образом изучить рынок, чтобы понимать, насколько идея будет востребована в будущем. Если вложить деньги в «правильный» проект, то за короткий срок можно увеличить свои инвестиции во много раз.

Стартап, как способ заработка, интересен и его создателю, и инвестору. Основные риски несет инвестор, так как именно его деньги вкладываются в проект. Но и зарабатывает он больше, чем создатель идеи, поскольку, в случае удачного развития проекта, он забирает основную часть дохода. Разработчику идеи зачастую остается не более 10-15 процентов. Но стартаперу и этого достаточно, для того чтобы реализовать свой следующий проект уже самостоятельно, без привлечения инвесторов.

Прибыль при инвестировании в стартап — это разница между тем, что инвестор вложил в стартап изначально, и тем, какой доход будет приносить проект в итоге. Инвестор принимает долевое участие в прибыли.

Существует два основных вида инвесторов

  1. Бизнес-ангелы
    Это состоятельные частные лица, вкладывающие свои личные средства одновременно в несколько проектов на самых ранних стадиях их развития. Такие инвесторы претендуют на достаточно большую долю собственности. Часто они напрямую участвуют в управлении проектом, поскольку риск провала таких проектов очень велик.
  2. Венчурные фонды
    В переводе означают «склонность к риску». Фонды инвестируют в проекты не свои собственные средства, а деньги вкладчиков (к примеру, деньги страховых компаний, пенсионных фондов). Особенность таких структур в том, что они вкладывают средства только в те проекты, которые уже стартовали и имеют среднюю степень риска.

Варианты получения прибыли

  • Продажа предприятия
    В этом случае инвесторы, а также все, кто финансово помогал развитию проекта, получают часть средств в долевом выражении от суммы продажи компании.
  • IPO — это публичное размещение акций на рынке ценных бумаг (фондовой бирже)
    Определенная доля компании преобразуется в акции, которые продают всем желающим. Инвесторы также имеют право на реализацию своих долей, в результате чего и получают прибыль.
  • Выкуп доли основателями
    Когда стартап начинает приносить большую прибыль, основатель может выкупить у инвестора его долю и начать получать все 100 % от прибыли компании.

А стоит ли инвестировать в стартап?

Основная проблема стартапа — неопределенность в дальнейшем развитии проекта. Инвестиции в стартап оправданы только в том случае, если проекты просто обречены на успех, но это не всегда можно сразу спрогнозировать. Ошибкой многих инвесторов является существенная переоценка потенциала предпринимателя.

Чтобы не рисковать деньгами, инвестор должен заранее продумать некоторые нюансы

  • Сумма средств, выделяемых под проект, и сумма, которую он готов потерять, если предприятие понесет убытки.
  • Срок окупаемости проекта.
  • Степень участия в управлении проектом.
В каких ситуациях не желательно вкладываться в стартап

  1. Если нет доказательств того, что проект принесет успех и будет востребованным.
  2. Нет доверия к создателю стартапа.
  3. У стартапера нет целеустремленной команды для продвижения идеи.
  4. У основателя проекта нет четкого бизнес-плана.
  5. Идея неуникальна, такой продукт уже имеется на рынке.

Открытие инновационного бизнеса в России на сегодняшний день является не очень выгодной деятельностью. Инвесторы заинтересованы вкладывать только в компании, ищущие средства для расширения бизнеса. Проекты, находящиеся на начальном этапе, когда бизнес-идея только зародилась, инвесторам неинтересны. Многие идеи просто гибнут, поскольку их никто не рискует покупать.

Что мешает вкладывать в стартап в России

  • Неразвитость венчурного рынка инвестиций.
  • Нестабильность экономической ситуации в стране (падение экономики).
  • Несовершенство законодательной базы, касающейся защиты инвестиций.
  • Закрытость крупных корпораций к инновационным прорывам.
  • Плохое правовое регулирование интеллектуальной собственности.
  • Низкая стоимость стартап-проектов в сравнении с Западом. В таком случае создателям выгоднее продавать свои идеи за границу.

Но не нужно забывать и о том, что любой кризис в стране — это не только сокращение возможностей, но и открытие новых пустых ниш для инновационных продуктов. Недаром говорят, что сделать что-то стоящее можно только тогда, когда ты выходишь из привычной зоны комфорта. Кризис — это время, когда капиталы перетекают от богатых людей к умным и более оперативным.